Пандемия подрывает устойчивый рост мирового рынка этанола

Компания Индексбокс недавно опубликовала новый отчет: «Рынок этанола. Маркетинговое исследование - Влияние COVID-19». Ниже представлено краткое изложение основных выводов отчета.

Мировой рынок этанола в 2020 году сокращается из-за падения транспортной и промышленной активности в условиях пандемии 

В 2019 году мировой рынок этанола вырос на 2,6% до 79,9 млрд долл. США, увеличиваясь третий год подряд после двухлетнего спада. Объем рынка в стоимостном выражении рос в среднем на +4,2% в год за период с 2007 по 2019 год; тем не менее, в тренде наблюдались некоторые заметные колебания, зафиксированные на протяжении всего анализируемого периода. 

Крупнейшими мировыми рынками этанола были США (31,6 млрд долл. США), Бразилия (17,9 млрд долл. США) и Китай (7,9 млрд долл. США), на долю которых совокупно приходилось 72% мирового рынка (оценка Индексбокс). Несколько отставали по объемам потребления Индия, Канада и Индонезия, занимавшие еще 9,1%. Этиловый спирт используется для производства биотоплива, а также служит сырьем для выпуска широкого спектра химических веществ (этилена, ацетальдегида, диэтилового эфира, этилацетата и т. д.). 

Этиловый спирт также используется в лакокрасочной промышленности, в производстве товаров бытовой химии, в здравоохранении и фармацевтической промышленности. Поскольку сфера применения этилового спирта очень широка, динамика мирового рынка этилового спирта в целом определяется ростом мировой экономики. 

До 2020 года мировая экономика стабильно развивалась в течение пяти лет, хотя и более медленными темпами, чем в предшествующее десятилетие. Замедление глобального экономического роста было вызвано сокращением темпов роста мировой экономики, увеличением политической неопределенности в мире и торговыми войнами между США и Китаем. Согласно прогнозу Всемирного банка от января 2020 года, ожидалось, что мировая экономика будет увеличиваться с темпом +2,7% в год в среднесрочной перспективе. 

Однако в начале 2020 года мировая экономика вступила в период кризиса, вызванного вспышкой пандемии COVID-19. Для борьбы с распространением вируса, большинство стран мира ввели карантинные меры, которые остановили производство и транспортную активность. Результатом стало падение ВВП по сравнению с предыдущими годами и резкое сокращение спроса на нефть, что привело к чрезвычайно низким ценам и сокращению добычи тяжелой нефти. Сочетание этих факторов серьезно подрывает экономический рост во всем мире. 

Согласно прогнозам Всемирного банка, несмотря на постепенное ослабление ограничительных мер и беспрецедентную государственную поддержку в странах, столкнувшихся с пандемией в начале 2020 года, годовое снижение мирового ВВП может составить 4,3%, что является самой глубокой глобальной рецессией, наблюдаемой за последние восемь десятилетий. 

Принимая во внимание вышесказанное, ожидается, что в 2020 году и в следующие несколько лет мировое потребление этилового спирта должно несколько снизиться по сравнению с 2019 годом. Снижение транспортной активности особенно затрудняет развитие глобального рынка этанола, поскольку этиловый спирт широко используется для производства биотоплива. В среднесрочной перспективе, когда мировая экономика оправится от последствий пандемии, ожидается, что рынок начнет постепенно расти. 

В целом прогнозируется, что в течение следующего десятилетия рынок увеличиваться с ожидаемым среднегодовым темпом прироста +0,3% в период с 2019 по 2030 год, что, по прогнозам, приведет к увеличению объема рынка до 108 млн т. к концу 2030 года. 

США остаются крупнейшим поставщиком этанола на мировом рынке 

После четырех лет роста, поставки этилового спирта за границу снизились на 2% до 12 млн тонн в 2019 году. В целом, общий объем экспорта показал заметный рост с 2007 по 2019 год: его объем увеличивался в среднем на +6,0% в год. Тем не менее, наблюдались некоторые заметные колебания, зафиксированные на протяжение всего анализируемого периода. В стоимостном выражении экспорт этанола вырос до 8,6 млрд долл. США в 2019 году (оценка Индексбокс). 

В 2019 году США (3,9 млн тонн) были основными экспортёрами этилового спирта, на их долю приходилось 33% от общего объема экспорта. Бразилия (1 544 тыс. т) занимает второе место по объему экспорта с долей 13%, за ней следуют Нидерланды (11%), Франция (6%), Пакистан (5%) и Венгрия (4,5%). Бельгия (454 тыс. т), Германия (376 тыс. т), Испания (272 тыс. т), ЮАР (221 тыс. т) и Гватемала (193 тыс. т) занимали относительно небольшую долю в общем объеме экспорта. 

С 2007 по 2019 год среднегодовые темпы роста экспорта этанола из США составили +19,7%. В то же время Венгрия (+21,9%), Нидерланды (+11,5%), Германия (+9,0%), Пакистан (+8,1%), Бельгия (+7,1%), ЮАР (+6,3%), Испания (+5,3%), Франция (+4,6%) и Гватемала (+4,4%) продемонстрировали положительные темпы роста. Бразилия (-1,2%) напротив, сокращала поставки этилового спирта за тот же период. 

В стоимостном выражении США (2,4 млрд долл. США) остаются крупнейшим поставщиком этанола в мире, составляя 29% мирового объема экспорта. Вторую позицию в рейтинге занимали Нидерланды (1 млрд долл. США), на долю которых приходилось 12% мирового объема экспорта. 

В 2019 году средняя экспортная цена этанола составила 724 долл. США за т, увеличившись на 4,2% по сравнению с предыдущим годом. В целом, экспортная цена несколько снизилась за рассматриваемый период. Наиболее заметные темпы роста были зафиксированы в 2011 году, когда средняя экспортная цена увеличилась на 15% по сравнению с предыдущим годом. За рассматриваемый период средние экспортные цены достигли пикового значения в 1034 долл. США за т в 2012 году; однако с 2013 по 2019 год экспортные цены оставались на более низком уровне. 

Цены заметно различались в зависимости от страны происхождения; страной с самой высокой ценой была Испания (916 долл. США за т), а Пакистан (544 долл. США за т) имел наиболее низкие цены. 

С 2007 по 2019 год наиболее заметные темпы роста цен были достигнуты в Бельгии, в то время как другие мировые лидеры имели смешанные тенденции в показателях экспортных цен. 

Источник: платформа Индексбокс AI.